Inwestorzy dla Plusa i Dialogu coraz bliżej

Blisko 20 mld zł mogą być warte w sumie dwie transakcje na rynku telekomunikacyjnym, których finał już wkrótce.

Obraz
Źródło zdjęć: © Jupiterimages

Dziś o godzinie 15 upływa termin składania wiążących ofert na zakup akcji Dialogu, stacjonarnego operatora należącego w 100 procentach do miedziowego koncernu KGHM.

Bliżej transakcji za 850 mln zł

Notowany na giełdzie potentat tym razem uwzględnił efekt transakcji w podanej oficjalnie finansowej prognozie rocznej. To sprawia, że ryzyko, iż wycofa się w ostatniej chwili, jest dziś minimalne (o sprzedaży Dialogu, podobnie jak Polkomtelu mówi się od około dziesięciu lat).

Wczoraj to, że zamierzają złożyć ofertę zakupu Dialogu, potwierdziły nam nieoficjalnie Netia i grupa MNI. Obie firmy notowane są na warszawskiej giełdzie. Pierwsza ma zagwarantowane finansowanie dłużne. Druga zamierza przeprowadzić m.in. dużą emisję akcji.

Z przedstawicielami trzeciej giełdowej firmy, która do tej pory szykowała się do udziału w transakcji – Hawe – nie udało nam się wczoraj skontaktować.
Sprzedaż Dialogu będzie jedną z największych transakcji na rynku operatorów telekomunikacyjnych w ciągu ostatnich pięciu lat (nie liczymy TP Emitela, nadawcy sygnału radiowo-telewizyjnego, którego za 1,7 mld zł sprzedała TP).

Stacjonarny operator w księgach właściciela jest wyceniany na 825 mln zł, co potencjalni zainteresowani traktują jak dolną granicę cenową (przekroczenie tego pułapu gwarantuje KGHM zysk na tej transakcji).

A Solorz-Żak najbliżej Plusa?

W tym roku transakcję z Dialogiem w roli głównej może przyćmić tylko zmiana właścicielska w Polkomtelu (jest wyceniany na 11,8–18 mld zł).
Ona także jest uwzględniona w tegorocznej prognozie KGHM (miedziowy koncern ma 24,4 proc. jego akcji, reszta należy do PKN Orlen, PGE, Węglokoksu oraz Vodafone’u). Tydzień temu zainteresowane podmioty złożyły ostateczne wiążące oferty zakupu wszystkich akcji operatora sieci Plus. Oficjalnie wiadomo, że wpłynęły trzy propozycje. Nieoficjalnie, że ofertę złożył na pewno Zygmunt Solorz-Żak, a być może także fundusz Apax oraz norweski operator Telenor.

Od środy agencje prasowe powtarzają informację, że najbliżej przejęcia Polkomtelu jest Solorz-Żak, oferujący za przedsiębiorstwo około 18 mld zł. Wczoraj taką depeszę opublikował Reuter.
Przy obu transakcjach KGHM doradza bank inwestycyjny Rothschild Polska. Doradcą Solorza-Żaka jest Trigon.

PARKIET
Urszula Zielińska

Wybrane dla Ciebie
Konflikt o blok przy oborze. Interweniuje Podlaska Izba Rolnicza
Konflikt o blok przy oborze. Interweniuje Podlaska Izba Rolnicza
Wzmożone kradzieże przed 1 listopada. "Zatrzymywane są całe busy"
Wzmożone kradzieże przed 1 listopada. "Zatrzymywane są całe busy"
Media pisały o jego pomyśle. Precyzuje, gdzie ma nastąpić poczęcie
Media pisały o jego pomyśle. Precyzuje, gdzie ma nastąpić poczęcie
Przekręt jak z filmu. Użyli stołów z RTG. Mistrz NBA w rękach FBI
Przekręt jak z filmu. Użyli stołów z RTG. Mistrz NBA w rękach FBI
Kary za brak zmiany czasu. Ich mogą dotknąć dotkliwe mandaty
Kary za brak zmiany czasu. Ich mogą dotknąć dotkliwe mandaty
Nowy polski dyskont się rozkręca. Idzie po klientów Dino i Biedronki?
Nowy polski dyskont się rozkręca. Idzie po klientów Dino i Biedronki?
Rząd szuka pieniędzy. Więcej kontroli i skuteczne egzekucje
Rząd szuka pieniędzy. Więcej kontroli i skuteczne egzekucje
PiS chce dać Polakom bon na 100 tys. Oto komu ma przysługiwać
PiS chce dać Polakom bon na 100 tys. Oto komu ma przysługiwać
Nowy gigant górniczy na Śląsku? Zatrudni tysiące pracowników
Nowy gigant górniczy na Śląsku? Zatrudni tysiące pracowników
Ostatnie żniwa w tym roku. Oto jak idą zbiory na południu
Ostatnie żniwa w tym roku. Oto jak idą zbiory na południu
Jeżdżą mimo zakazu. Zatrważające nowe dane policji
Jeżdżą mimo zakazu. Zatrważające nowe dane policji
Kupią nowe organy. Przetarg rozstrzygnięty. Będą kosztować fortunę
Kupią nowe organy. Przetarg rozstrzygnięty. Będą kosztować fortunę