DM Noble Securities obniżył wycenę Budimeksu do 179,1 zł, nadal zaleca 'trzymaj'

Rekomendacja została wydana przy cenie 179,9 zł, zaś wczoraj na zamknięciu sesji kurs wynosił 191,95 zł.

" Spółka ma rekordowy backlog, co zabezpiecza przerób na najbliższe lata. Kolejna fala rozstrzygnięć kontraktów przypadnie prawdopodobnie na połowę 2016 roku i wówczas spółka będzie mogła ponownie odbudować portfel zleceń w budownictwie inżynieryjnym. Naszym zdaniem jednak oczekiwania rynkowe dotyczące poprawy wyników w kolejnych latach są zbyt wysokie, zwłaszcza w kontekście ryzyka związanego z presją na koszt podwykonawstwa począwszy od drugiej połowy 2016 roku. W wyniku aktualizacji naszych prognoz korygujemy cenę docelową z 180,7 do 179,1 zł i podtrzymujemy rekomendację 'trzymaj'" - czytamy w raporcie.

Analitycy DM Noble Securities prognozują, że zysk netto Budimeksu wyniesie 218 zł w tym roku i wzrośnie do 245 mln zł w przyszłym roku, przy przychodach na poziomie odpowiednio: 4 953 mln zł i 5 153 mln zł.

(ISBnews)