138,5 mld zł aktywów w OFE na koniec listopada
Na koniec listopada br. otwarte fundusze
emerytalne (OFE) zarządzały aktywami netto w wysokości 138,5 mld
zł. To o 4,4 mld zł mniej, czyli o 3 proc., niż przed miesiącem -
podały Analizy Online.
To największy spadek aktywów OFE od początku reformy.
"Bezpośrednią przyczyną tak istotnego uszczuplenia majątku były słabe wyniki osiągnięte przez zarządzających funduszami. Średnia stopa zwrotu 15 OFE w listopadzie wyniosła minus 4 proc. i był to najgorszy miesięczny wynik wypracowany przez fundusze emerytalne od początku ich działalności" - napisano w analizie.
Analitycy zwracają jednak uwagę, że listopad był trzecim najgorszym miesiącem pod względem zmiany wartości głównego giełdowego wskaźnika koniunktury od momentu utworzenia OFE, które zaczęły działać w 1999 r.
W listopadzie br. WIG stracił nieco ponad jedną dziesiątą swojej wartości. Najgorszy był czerwiec 2001 r., gdy główny giełdowy indeks spadł o ponad 16,5 proc.
Dodatkowym elementem, mającym istotny wpływ na zmniejszenie wartości aktywów netto, były rozliczenia czwartej, ostatniej tegorocznej sesji transferowej.
"Według naszych szacunków w ślad za osobami zmieniającymi OFE fundusze przekazały pozostałym graczom nieco ponad 1 mld zł. Z uwagi na stosowany system rozliczeń przepływów z sesji transferowych taka właśnie kwota tymczasowo uszczupliła aktywa netto funduszy" - podali analitycy.
W listopadzie najlepiej wypadły największe fundusze: aktywa lidera CU OFE spadły o 2,6 proc., a spadek środków dwóch kolejnych największych graczy stopniał o mniej niż 3 proc (ING Nationale- Nederlanden i PZU Złota Jesień).
Najgorsze wyniki miał Aegon OFE, którego aktywa spadły o 6,1 proc., dwa razy bardziej niż rynkowa średnia.