Trwa ładowanie...
d27qdib
27-06-2016 11:25

Vestor DM obniżył rekomendację mBanku do 'sprzedaj', wycenę do 293 zł

Warszawa, 27.06.2016 (ISBnews) - Analitycy Domu Maklerskiego Vestor obniżyli rekomendację mBanku do "sprzedaj" z "redukuj", a wycenę do 293 zł z 316 zł, wynika z raportu datowanego na 24 czerwca.

d27qdib
d27qdib

W dniu wydania rekomendacji kurs wynosił 333,4 zł. W poniedziałek po godz. 11-ej kurs wynosił 302,45 zł.

"W ciągu ostatnich 5 dni kurs mBanku, wspomagany przez malejące prawdopodobieństwo Brexitu, wzrósł o 12%, 4,1 pkt proc. powyżej indeksu WIG Banki. Naszym zdaniem, obecna wycena banku nie uwzględnia kosztów potencjalnego przewalutowania, podczas gdy ryzyko wprowadzenia ustawowego rozwiązania dot. CHF wzrosło od naszego ostatniego raportu. mBank, z ponad 26 mld zł walutowych kredytów hipotecznych (16% udziału w rynku) pozostaje jednym z banków najbardziej eksponowanych na ryzyko CHF" - czytamy w raporcie.

Nowa cena docelowa uwzględnia koszty dla sektora z tytułu przewalutowania kredytów hipotecznych w wysokości 10 mld zł (wobec 2 mld zł poprzednio). Nawet jednak bez dodatkowych strat związanych z CHF obecną wycenę mBanku na poziomie 13,6x 2016E P/E oraz 1,0x P/BV uważamy za wymagającą biorąc pod uwagę 6% CAGR skorygowanego EPS w latach 2016-2018E oraz ok. 8% ROE, podano również.

(ISBnews)

d27qdib
Oceń jakość naszego artykułu:
Twoja opinia pozwala nam tworzyć lepsze treści.

Komentarze

Trwa ładowanie
.
.
.
d27qdib

Pobieranie, zwielokrotnianie, przechowywanie lub jakiekolwiek inne wykorzystywanie treści dostępnych w niniejszym serwisie - bez względu na ich charakter i sposób wyrażenia (w szczególności lecz nie wyłącznie: słowne, słowno-muzyczne, muzyczne, audiowizualne, audialne, tekstowe, graficzne i zawarte w nich dane i informacje, bazy danych i zawarte w nich dane) oraz formę (np. literackie, publicystyczne, naukowe, kartograficzne, programy komputerowe, plastyczne, fotograficzne) wymaga uprzedniej i jednoznacznej zgody Wirtualna Polska Media Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, będącej właścicielem niniejszego serwisu, bez względu na sposób ich eksploracji i wykorzystaną metodę (manualną lub zautomatyzowaną technikę, w tym z użyciem programów uczenia maszynowego lub sztucznej inteligencji). Powyższe zastrzeżenie nie dotyczy wykorzystywania jedynie w celu ułatwienia ich wyszukiwania przez wyszukiwarki internetowe oraz korzystania w ramach stosunków umownych lub dozwolonego użytku określonego przez właściwe przepisy prawa.Szczegółowa treść dotycząca niniejszego zastrzeżenia znajduje siętutaj