KGHM podpisał warunkową umowę kupna 100 proc. kanadyjskiej Quadra FNX za 9,44 mld zł (opis2)

Dochodzą informacje z komunikatu prasowego KGHM. #

06.12. Warszawa (PAP/Bloomberg) - KGHM Polska Miedź zawarł ze spółką Quadra FNX Mining Ltd. warunkową zobowiązującą umowę, w ramach której KGHM nabędzie od dotychczasowych akcjonariuszy 100 proc. tej spółki za 9,44 mld zł. Transakcja zostanie sfinansowana ze środków własnych i pozwoli na zwiększenie produkcji o 100 tys. ton miedzi rocznie od 2012 r. - poinformował KGHM w komunikacie.

Zamknięcie transakcji spodziewane jest na koniec pierwszego kwartału 2012 r.

"Zgodnie z Umową cena zakupu Akcji wyniesie 2,87 miliardów CAD (o równowartości 9,44 miliardów PLN, wg kursu średniego Narodowego Banku Polskiego dla CAD/PLN z 6 grudnia 2011 r.) czyli 15,00 CAD za akcję (równowartość 49,31 PLN wg kursu średniego Narodowego Banku Polskiego dla CAD/PLN z 6 grudnia 2011 r.), co stanowi 41 proc. premię ponad dwudziestodniową średnią cenę akcji ważoną wolumenem (VWAP). Akcje zostaną nabyte za gotówkę" - podał KGHM.

"Transakcja ta nie wpłynie na poziom wydobycia oraz miejsca pracy w Polsce oraz na poziom nakładów inwestycyjnych KGHM planowanych na około 20 mld PLN do 2018 roku" - podał KGHM w komunikacie prasowym.

Transakcja ma nastąpić w ramach procedury przejęcia rekomendowanego przez Radę Dyrektorów Quadra FNX, 191.501.611 akcji spółki Quadra FNX z siedzibą w Vancouver.

Zawarcie umowy pozwoli na osiągnięcie wzrostu produkcji w grupie KGHM o ponad 100 tys. t miedzi rocznie począwszy od 2012 roku; w roku 2018 osiągnie ponad 180 tys. t. Dodatkowo dzięki nabywanym atrakcyjnym projektom górniczym, w czasie kilku lat Grupa KGHM istotnie obniży średni koszt produkcji.

"Zawarcie Umowy otwierającej drogę do zakupu 100 proc. akcji spółki Quadra FNX jest zgodne ze strategią KGHM. Pozwoli na osiągnięcie wzrostu produkcji w grupie KGHM o ponad 100 tys. t miedzi rocznie począwszy od 2012 roku; w roku 2018 osiągnie ponad 180 tys. t. Dodatkowo po uruchomieniu projektów Sierra Gorda w Chile (2014) oraz Victoria w Kanadzie - wpłynie na istotne obniżenie jednostkowych kosztów produkcji miedzi w grupie KGHM" - podał KGHM.

W komunikacie prasowym KGHM podał, że przejęcie Quadra FNX zwiększy produkcję Grupy KGHM w 2012 roku o ok. 25 proc. tj. o 100 tys. ton miedzi górniczej więcej, a docelowo o prawie 50 proc. Całkowite zasoby surowca wzrosną o ponad 8 mln ton miedzi tj. o 28 proc., plasując KGHM na czwartym miejscu na świecie. KGHM rozwinie także produkcję kolejnych metali, takich jak nikiel czy molibden. Znacząco wzrośnie także produkcja złota i innych metali szlachetnych.

Przejęcie umocni pozycję KGHM na rynku miedzi i umożliwi zgodny ze strategią rozwój firmy w sektorze wydobywczym.

"Ta inwestycja to efekt przyjętej przez KGHM strategii zwiększenia wartości oraz realizacji zdefiniowanych priorytetów rozwoju. To bardzo dobrze przemyślana transakcja, do której przygotowania trwały wiele miesięcy. Jesteśmy przekonani, że zakup Quadra FNX przyniesie korzyści spółce i akcjonariuszom zarówno w krótko, jak i długoterminowej perspektywie" - powiedział, cytowany w komunikacie prasowym Herbert Wirth, prezes KGHM.

"Inwestujemy w ten projekt, aby KGHM stał się bardziej konkurencyjny i jednocześnie bardziej odporny na spadki cen na cyklicznym rynku miedzi" - dodał.

KGHM podał, że nabycie akcji Quadra FNX zostanie sfinansowane ze środków własnych Spółki pochodzących z nadwyżek z działalności operacyjnej oraz ze zbycia aktywów telekomunikacyjnych - udziałów w Polkomtelu i Dialogu.

KGHM podał, że zamknięcie transakcji zostało uzależnione od spełnienia się warunków zawieszających w postaci uzyskania zgody akcjonariuszy wyrażonej na zgromadzeniu akcjonariuszy Quadra FNX większością 2/3 głosów, zatwierdzeniu warunków transakcji przez sąd oraz otrzymania zgód właściwych organów ochrony konkurencji i Ministra Przemysłu Kanady.

Spółka Quadra FNX zobowiązuje się do zwołania Zgromadzenia Akcjonariuszy Quadra FNX w pierwszym możliwym terminie, nie później niż 20 lutego 2012 r. W przypadku odstąpienia spółki Quadra FNX od transakcji, na rzecz KGHM zostanie wypłacone odszkodowanie w kwocie 75 mln CAD (o równowartości 247 mln PLN, wg kursu średniego Narodowego Banku Polskiego dla CAD/PLN z 6 grudnia 2011 r.).

KGHM uprawniony jest do zmiany warunków cenowych w przypadku pojawienia się konkurencyjnej oferty.

Quadra FNX jest średniej wielkości spółką górniczą z siedzibami: w Vancouver oraz Toronto w Kanadzie, a akcje spółki notowane są na giełdzie w Toronto.

Główną działalnością gospodarczą spółki jest produkcja górnicza metali (m.in. miedzi, niklu, złota, platyny, palladu) w eksploatowanych przez spółkę kopalniach: Robinson i Carlota w USA, Franke w Chile, McCreddy West, Levack (ze złożem Morrison) i Podolsky w Kanadzie.

Quadra FNX posiada również projekty górnicze w fazie przedoperacyjnej na różnym etapie rozwoju: Sierra Gorda w Chile (najważniejszy projekt rozwojowy spółki, realizowany na jednym z największych złóż miedzi i molibdenu na świecie), Victoria w Kanadzie oraz Malmbjerg na Grenlandii.

Spółka prowadzi także projekty eksploracyjne Kirkwood, Falconbridge i Foy w rejonie Sudbury w Kanadzie oraz posiada mniejszościowy pakiet akcji w Capstone Mining.

W 2010 r. spółka wyprodukowała 115 tys. ton miedzi w koncentracie, co dało jej 21 miejsce wśród największych światowych producentów miedzi.

Quadra FNX posiada udokumentowane zasoby miedzi w wysokości ponad 8 mln ton oraz znaczne zasoby innych metali jak złoto i molibden. Posiada sześć działających kopalń w rejonach o niskim ryzyku politycznym i technicznym: Arizonie, Nevadzie, kanadyjskim Ontario oraz w Chile.

Jednym z kluczowych aktywów Quadra FNX jest światowej klasy chilijski projekt Sierra Gorda. Partnerem w tym projekcie jest japońska firma Sumitomo, która posiada w nim 45 proc. udziałów. Chilijskie złoże zawiera 1,3 miliarda ton rudy bogatej w miedź, złoto oraz molibden.

"Przewidujemy, że produkcja miedzi ze złoża Sierra Gorda ruszy w roku 2014 i przekroczy 200 tysięcy ton rocznie. W tym rejonie wydobycie prowadzą również tak znane firmy jak BHP Billiton i Codelco" - podał KGHM w komunikacie prasowym.

"Transakcja doskonale wpisuje się w konsekwentnie realizowaną strategię wzrostu wartości firmy. Zabezpiecza przyszłe zyski KGHM oraz umożliwi długoterminowe utrzymanie rentowności Grupy. Inwestycja w Quadra FNX jest krokiem milowym dla KGHM otwierającym nowe horyzonty rozwoju spółki" - powiedział, cytowany w komunikacie Herbert Wirth.

W proces przygotowania tej transakcji KGHM zaangażował takie firmy doradcze jak: BNP Paribas oraz Rothschild (doradcy finansowi), Davies Ward Phillips & Vineberg LLP oraz Gide Loyrette Nouel (doradcy prawni), Ernst & Young (doradcy podatkowi) oraz AMC Consultants i KGHM Cuprum (doradcy techniczni).

Quadra FNX dysponuje ponad 1 mld USD gotówki, a w 2010 roku wygenerowała 172 mln USD zysku, co umożliwia jej samodzielne sfinansowanie nakładów inwestycyjnych na istniejące kopalnie i planowany rozwój projektów wydobywczych.

Kapitalizacja spółki na 6 grudnia 2011 to 2,17 mld CAD (równowartość 7,14 mld zł, wg kursu średniego Narodowego Banku Polskiego dla CAD/PLN z 6 grudnia 2011 r.).(PAP)

bas/ osz/