futures(strona 25/49)

Czwartkowe zanegowanie intradayowej, symetrycznej formacji ABCD (mającej wymiar spadkowy) sugerowało siłę obozu popytowego, stanowiąc jednocześnie zapowiedź kontynuacji ruchu wzrostowego. Jak wiadomo przedpołudniowa faza piątkowego handlu rzeczywiście ułożyła się po myśli byków, a wizualnym odzwierciedleniem tego faktu na wykresie FW20H11 było przełamanie bariery podażowej: 2779 – 2783 pkt, zbudowanej na bazie zniesienia 78.6%.

Otwarcie kontraktów uplasowało się wczoraj 7 punktów ponad ceną odniesienia, co w kontekście bardzo optymistycznych nastrojów panujących rano na rynkach finansowych nie mogło oczywiście dziwić. Te dobre nastroje przemieniły się za chwilę w jeszcze lepsze, co spowodowało, że warszawski rynek terminowy przeżył dosłownie euforię zakupową.

Poniedziałkowa sesja na rynku terminowym rozpoczęła się neutralnie z poziomu 2 673 pkt. Do otwarcia rynku kasowego zniżkowały o 5 pkt, po czym rozpoczęła się systematyczna zwyżka kursu.

Notowania FW20H11 rozpoczęły sesję piątkową od poziomu 2 674 pkt (+0,3%).

Otwarcie kontraktów wypadło wczoraj jedynie 3 punkty poniżej środowej ceny odniesienia, jednak na skutek pogarszających się nastrojów na rynkach akcyjnych, kontrakty bardzo szybko obrały kierunek południowy. W porannej fazie handlu zdecydowaną przewagę zdobyła zatem podaż.

Wtorkowe otwarcie notowań dla marcowej serii kontraktów terminowych na WIG20 wypadło słabo. Kurs wystartował z poziomu 2 641 pkt , po czym kupujący zaczęli odrabiać straty.

Notowania kontraktów terminowych wystartowały w poniedziałek z poziomu 2 670 pkt, po czym strona kupująca zdołała zyskać jeszcze 4 pkt, ustalając maksimum sesyjne na 2 674 pkt.

Jak pamiętamy impet bardzo silnego, piątkowego odreagowania wzrostowego wyczerpał się dokładnie w rejonie: 2674 – 2677 pkt. Generalnie taka sytuacja nie powinna dziwić, gdyż koncentrowały się tutaj aż trzy wiarygodne zniesienia wewnętrzne Fibonacciego: 23.6%, 30.0% i 38.2% (dodatkowo przebiegała także wewnętrzna linia trendu).

Pomimo nowych rekordów hossy za oceanem, otwarcie FW20H11 uplasowało się wczoraj w rejonie poniedziałkowej ceny odniesienia. Bykom udało się jednak szybko zainicjować ruch cenowy, co w pewnym stopniu zmieniło intradayowy obraz techniczny rynku. Jak pamiętamy bowiem dzień wcześniej to sprzedający dyktowali warunki gry, a skala wygenerowanego ruchu cenowego mogła z pewnością robić spore wrażenie.

Notowania kontraktów terminowych FW20H11 wystartowały w poniedziałek na plusie około pół procent (2 748 pkt). Do otwarcia notowań na rynku kasowym panowały dobre nastroje.

Początek piątkowej sesji przebiegł pod znakiem kontynuacji ruchu korekcyjnego. Jak pamiętamy dzień wcześniej doszło do przełamania intradayowej zapory popytowej: 2724 – 2728 pkt, co pogorszyło krótkoterminowy wizerunek techniczny wykresu. Istniało również pewne prawdopodobieństwo, że następstwem wspomnianego wyłamania będzie test kolejnej zapory Fibonacciego: 2699 – 2704 pkt (charakteryzującej się zresztą zdecydowanie większym poziomem wiarygodności).

Otwarcie notowań na wczorajszej sesji na rynku terminowym wypadło słabo, gdyż FW20H11 wystartowały na poziomie kursu odniesienia (2 738 pkt). Do otwarcia rynku kasowego kontrakty traciły około 10 pkt, a po godzinie 9:00 mocna przecena zagościła na parkiecie.

Wczorajsza sesja rozpoczęła się na rynku terminowym od poziomu 2 748 pkt. Do otwarcia notowań na rynku kasowym kurs kontraktów zwyżkował do 2 754 pkt, ustalając lokalne maksimum.

Przedpołudniowa faza wczorajszej sesji do złudzenia przypominała to, co wydarzyło się dzień wcześniej. Co prawda otwarcie FW20H11 wypadło poniżej ceny odniesienia, jednak podobnie jak we wtorek, niedźwiedzie bardzo szybko uzyskały wyraźną przewagę na rynku terminowym.

Miniony tydzień przebiegł pod znakiem odreagowania wzrostowego. Nie był to jednak na tyle silny ruch cenowy, by kontrakty mogły przedrzeć się ponad szczyt ustanowiony 19 stycznia.

Marcowa seria kontraktów wystartowała wczoraj z poziomu 2 740 pkt, tracąc 2 pkt względem środowego zamknięcia. W pierwszych minutach handlu rynek wydostał się ponad kreskę ale ruch został szybko skontrowany przez podaż i przed godz. 10:00 FW20H11 osiągnęły lokalne minimum na poziomie 2 734 pkt.

Korzystne nastroje panujące w poniedziałek na rynkach zachodnich przełożyły się na udane otwarcie wtorkowych kwotowań na rodzimym rynku terminowym. Marcowa seria kontraktów wystartowała z poziomu 2 725 pkt, zyskując 14 pkt w stosunku do poprzedniego rozstrzygnięcia.

Kontrakt odnotował wzrost do 2742, a od otwarcia inicjatywa należała do kupujących. Tuż po otwarciu podjęli oni atak na linię trendu spadkowego i w dalszej części sesji kontrolowali sytuację. W samej końcówce został wyznaczone dzienne maksimum na 2753, a zamkniecie nastąpiło na nieco niższym poziomie.

Kontrakt odnotował spadek do 2713. Po słabszym otwarciu pojawił się popyt, a kupujący wykreowali wzrost do dziennego maksimum na 2745. Druga część sesji upłynęła pod znakiem sukcesywnego oddawania zdobytego terenu.

FW20H11 rozpoczęły piątkowe zmagania w poziomu 2 715 pkt, tracąc 8 pkt w stosunku do poprzedniego zamknięcia. Pierwsze minuty handlu przyniosły wahania poniżej kreski ale po godz. 10:00 do boju ruszyli kupujący i godzinę później rynek odnotował dzienne maksimum na pułapie 2 745 pkt.